Pour investir, les petites entreprises privilégient l’autofinancement

  • Créé le : 22/04/2014
  • Modifé le : 14/05/2025

Une étude a été réalisée par l’Institut Supérieur des Métiers en partenariat avec la Direction générale de la compétitive, de l’industrie et des services auprès d’un échantillon représentatif de 1400 entreprises artisanales de moins de 20 salariés et de plus de trois ans. Elle montre qu’ en 2013, 72% des entreprises artisanales ont maintenu une situation financière plutôt saine, mais que les investissements sont en retrait – 30% des chefs d’entreprises déclarent avoir reporté des projets d’investissement-.

Un recours à l’autofinancement pour plus d’un quart des entreprises

42% d’entreprises ont investi entre juillet 2012 et 2013 et l’autofinancement a été l’option choisie par 27% d’entre elles. Ce choix de l’autofinancement et un comportement méfiant vis-à-vis des banques s’expliquent par plusieurs facteurs : une réticence des chefs d’entreprises artisanales face à l’endettement, des investissements peu anticipés, sur des montants peu élevés mais répétés, pour lesquels l’introduction d’une demande de prêt sera jugée trop longue, compliquée ; voire la crainte, pour les entreprises les plus en difficulté, d’un refus ou de demandes de garanties. Le recours au prêt bancaire n’a concerné que 19% des entreprises même si le taux de refus est resté faible (8% des demandes de prêts ont essuyé un refus complet, 3% un refus partiel).
Pour les besoins de trésorerie, l’étude met également en lumière une mobilisation systématique au découvert bancaire (par un tiers des entreprises) plutôt qu’au prêt bancaire court terme qui n’a concerné que 3% des entreprises.

la crise économique et financière de 2008/2009 a fragilisé les entreprises artisanales…..

Les entreprises de plus de trois ans sont fragilisées par deux tendances  : une baisse d’activité (qui touche 34 % des entreprises, alors que 41 % ont une activité stable) et une érosion de la rentabilité due à un resserrement des marges (enregistrée par 32 % d’entreprises).
L’étude montre clairement la tension sur les investissements. En effet, 30 % des entreprises déclarent avoir reporté des projets d’investissement. Outre la problématique des capacités d’autofinancement, deux facteurs freinent ces investissements : le manque de visibilité sur les marchés d’une part ; un grand nombre d’entreprises sont d’autre part en « suréquipement », consécutivement aux années d’expansion enregistrées entre 2004 et 2007 (par exemple dans le bâtiment)

….Mais une majorité d’entreprises a préservé sa situation financière

En dépit d’un contexte préoccupant, 72 % des dirigeants considèrent la situation financière de leur entreprise plutôt saine, 28 % l’estiment préoccupante ou très préoccupante.
A noter que le recours aux prêts bancaires est opéré souvent en dernier recours et  seules un quart des entreprises font appel systématiquement à l’emprunt bancaire pour financer leurs investissements.

Cette attitude et la préférence donnée à l’autofinancement s’expliquent par  la présence, dans certains cas, d’une trésorerie abondante, la faible culture financière des dirigeants (appréciation erronée du coût de la dette, sous-estimation de la capacité réelle d’endettement), l’anticipation ou la crainte d’une réponse négative de la banque ou de demandes de garantie.

Les freins au développement des entreprises artisanales ne s’expliquent donc pas par un rationnement des financements bancaires, mais plutôt par un manque de relations (et d’informations) entre les besoins des entreprises et l’offre de financements.
Même si les relations avec la banque sont déclarées sans problème (80 % des cas) cette dernière reste incontournable pour la vie de l’entreprise mais encore souvent perçue comme un « tribunal censeur » par les dirigeants artisans. La gestion de l’entreprise étant plutôt axée sur le pilotage de la trésorerie.

La rédaction vous recommande l’article suivant : les banques face au financement des entreprises !

ECOCUISINE

Cuisine, bain, placard

Apport : 70 000€

FRANCE ACCES

Services aux particuliers

Apport : 15 000€

GLASS AUTO

Centre auto et Station service

Apport : 10 000€

SVELTEO

Diététique et minceur

Apport : 20 000€

MDA électroménager

Électroménager

Apport : 50 000€

JORDAN TOMAS – Pizza Mamamia

Pizzeria

Apport : 70 000€

JOTUL POELES CHEMINEES

Cheminée et Poêle

Apport : 40 000€

SIXIEME AVENUE

Agence immobilière

Apport : 60 000€

Plus de franchises Afficher plus

Actualités

Réseau NATIBOX : Triple ouverture et séminaire en juin

Réseau NATIBOX : Triple ouverture et séminaire en juin

Le réseau NATIBOX annonce l’arrivée de trois nouveaux concessionnaires en juin 2025, confirmant ainsi sa dynamique de croissance sur le territoire français. Ces nouvelles implantations à Perpignan, Alençon et Chalon-sur-Saône témoignent de l’attrait croissant pour les solutions d’espaces modulaires, adaptables et durables proposées par la marque. Sylvain Fernandez, Benoît Laclef et Luc Cherrey rejoignent ainsi […]

Babychou Services organise sa convention nationale à Ibiza pour renforcer la cohésion de son réseau

Babychou Services organise sa convention nationale à Ibiza pour renforcer la cohésion de son réseau

Soucieux de créer des liens forts entre les membres de son réseau, Babychou Services, acteur majeur de la garde d’enfants à domicile en France avec 120 agences, l’a parfaitement compris et mis en pratique lors de sa récente convention nationale. Du 14 au 16 mai dernier, l’enseigne a rassemblé l’ensemble de ses franchisés sur l’île […]

Réouverture du Bricomarché de Pocé-sur-Cisse : un concept entièrement repensé

Réouverture du Bricomarché de Pocé-sur-Cisse : un concept entièrement repensé

Lorsqu’un incendie accidentel a ravagé près de 600 m² du Bricomarché de Pocé-sur-Cisse le 10 mars dernier, les franchisés auraient pu simplement reconstruire à l’identique. Au lieu de cela, Célia et Minh Dao, également propriétaires du Bricomarché de Château-Renault depuis 2007, ont choisi de transformer cette épreuve en opportunité. Après une réouverture progressive qui a […]

×
Notre recommandation
MOBALPA

Leader incontournable sur le marché de la cuisine et de l’aménagement global de l’habitat.

Rejoindre le réseau Mobalpa, c’est s’engager pour l’excellence, l’innovation et la qualité.

En savoir plus maintenant
En quelques chiffres
  • Apport : 50 000€
  • CA moyen : 1 700 000€
  • Droit d'entrée : 15 000€
  • Nombre d'unités total en national : 243
En savoir plus maintenant
×
Recevez chaque semaine la newsletter
Infos sur les réseaux qui recrutent, guides pratiques,
conseils pour réussir …
En vous abonnant, vous acceptez que nous puissions traiter vos informations conformément à notre politique de confidentialité.